Le dollar s'est renforcé grâce aux données économiques américaines, dont la PCE et les premières inscriptions au chômage, qui ont été supérieures aux attentes du marché.

The U.S. equity market’s winning streak ended as the Dow Jones closed about 0.5% lower due to mixed economic data. The Fed’s preferred inflation measure, the PCE index, matched market forecasts at 4.2%, while Initial Jobless Claims fell to 228k, indicating a tight labour market. A rebound in the U.S. dollar ensued as the economy’s strength heightened expectations of a September rate hike. Conversely, oil prices surged over 2% following Russia’s announcement to extend oil export cuts into October supporting its OPEC+ alliances. In the cryptocurrency realm, the SEC’s delay in deciding on the Spot BTC ETF application triggered a nearly 5% overnight drop in bitcoin’s value.

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Les paris actuels sur la hausse des taux d'intérêt se poursuivent 20 septembre Décision de la Fed sur les taux d'intérêt: 

Source : Outil Fedwatch du CME

0 bps (89.0%) VS 25 bps (11.0%)   

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Aperçu du marché

Calendrier économique

Mouvements du marché

INDICE_DOLLAR, H4

Le dollar s'est renforcé cette semaine dans l'attente du rapport NFP. Bien que l'inflation PCE ait répondu aux attentes à 4,2%, de solides données sur l'emploi pourraient renforcer les attentes d'une hausse prolongée des taux d'intérêt de la part de la Fed. Les demandes initiales d'allocations chômage ont légèrement baissé à 228k. Les investisseurs attendent les chiffres du NFP, qui pourraient avoir un impact sur le dollar et les marchés en général.

Le dollar a gagné près de 0,5% hier et est fortement soutenu au dessus de la trajectoire 103, fournissant un signal de biais haussier pour le dollar. Le MACD est passé en dessous tandis que le RSI a rebondi pour soutenir l'opinion d'un biais haussier pour le dollar.

Niveau de résistance : 103,88, 104,40

Niveau de support : 103.40, 102.85

XAU/USD, H4

Gold prices experienced a retreat from their recent monthly peak of $1949, as the dollar showcased renewed strength in the latest trading session. The closely watched Personal Consumption Expenditures (PCE) data remained aligned with market expectations, registering a 4.2% figure for July. This result reinforced the perception of a robust economy, despite the Federal Reserve’s assertive implementation of a monetary tightening strategy since March. Investors closely watch the highly anticipated NFP reading that is going to be released today to gauge the price movement for gold. 

Les prix de l'or ont atteint un niveau pivot crucial à proximité de $1938,50, car une rupture en dessous de ce niveau servira de signal baissier pour les prix de l'or et vice versa. Le RSI a baissé de la zone de surachat tandis que le MACD s'est croisé, suggérant que la dynamique haussière s'est atténuée.

Niveau de résistance : 1967.00, 2000.00

Niveau de support : 1940.00, 1900.00

EUR/USD，H4

The euro encountered a setback as it struggled to maintain its crucial support level at 1.0900, failing to defend this critical threshold. The release of the eurozone Consumer Price Index (CPI), which remained unchanged at 5.3% from its previous reading, failed to provide the support needed to sustain the euro’s position. The euro’s relative underperformance against the US dollar can be attributed to investors factoring in the certainty of the ECB continuing its rate hike trajectory. This contrasts with the more uncertain stance that the Federal Reserve (Fed) might adopt in September. Adding to the euro’s challenges, robust employment data released by the US further amplified the possibility of the Fed’s continued interest rate hikes, bolstering the dollar’s strength against the euro.

L'EUR/USD a du mal à trouver un support au niveau crucial de 1,0850. Le RSI a baissé de façon drastique tandis que le MACD s'est croisé au-dessus, suggérant que la dynamique haussière s'est évanouie. 

Niveau de résistance : 1,0990, 1,1080

Niveau de support : 1.0850, 1.0760

GBP/USD，H4

The Pound Sterling (GBP/USD) retreated on the back of a resurgent dollar driven by robust economic indicators—the U.S. Personal Consumption Expenditures (PCE) figure aligned with market forecasts. Initial Jobless Claims underscored a persistently taut labour market, potentially influencing a more hawkish stance from the Federal Reserve in the upcoming September meeting. Concurrently, market participants maintain vigilant attention on the impending Non-Farm Payrolls (NFP) report, expected to wield influence over Cable’s price trajectory.

L'élan haussier du câble semble s'être atténué, le RSI ayant chuté au niveau 50 tandis que le MACD est sur le point de franchir le niveau supérieur. 

Niveau de résistance : 1,2780, 1,2870

Niveau de support : 1.2640, 1.2540

USD/JPY，H4

The Japanese Yen exhibited strength against the USD despite a notable 0.5% climb in the dollar index yesterday. In contrast, the USD/JPY pair experienced a 0.5% decline. A hawkish pronouncement from BoJ Board Member Tamura suggested the Japanese central bank could potentially adjust its monetary policy as early as next year. This sentiment bolstered the Japanese Yen’s position against other major currencies.

La paire USD/JPY a chuté de plus de 1% cette semaine depuis son récent sommet à 147,20, ce qui suggère que la dynamique baissière est forte pour la paire. Le RSI se déplace vers le bas tandis que le MACD a traversé sous la ligne zéro, suggérant un biais baissier pour la paire. 

Niveau de résistance : 146,40, 147,20

Niveau de support:145.60, 144.00

Dow Jones , H1

Le marché boursier américain a interrompu sa progression, le Dow Jones perdant 168 points. Alors que la lecture de la PCE a répondu aux attentes, les demandes initiales de chômage ont diminué à 228k, ce qui implique un marché du travail tendu et augmente la probabilité d'une hausse des taux de la Fed en septembre. La publication du NFP prévue aujourd'hui devrait influencer le marché des actions de manière significative.

Le Dow Jones n'a pas réussi à se maintenir au-dessus de son niveau de résistance à 34800, mais la dynamique haussière semble intacte pour l'indice. Le RSI se maintient au-dessus du niveau 50 tandis que le MACD continue de diverger, suggérant un biais haussier pour l'indice. 

Niveau de résistance : 35400.00, 36000.00

Niveau de support : 34200.00, 33600.00

CL OIL, H4

Oil prices maintained their impressive streak, logging a six-session winning streak characterised by robust bullish momentum. The market witnessed a substantial surge of over 2% in oil prices, primarily attributed to Russia’s declaration of extending oil export cuts through September. The commitment to further cuts by OPEC+ also contributed to the upward trajectory of oil prices. Adding to the positive sentiment, the weekly U.S. oil data demonstrated a promising uptick in oil demand, enhancing the overall outlook for the commodity. These combined factors acted as potent catalysts, propelling oil prices to trade higher.

Le prix du pétrole s'approche de son sommet à $84.80 avec une forte dynamique haussière. Le RSI a franchi la zone de surachat tandis que le MACD continue de se déplacer vers le haut, ce qui suggère que les prix du pétrole se négocient dans une forte dynamique haussière. 

Niveau de résistance : 83,25, 87,25

Niveau de support : 79.15, 76.65